2.1 Healthcare Solutions
Dätwyler ist ein führender Anbieter von systemkritischen Elastomerkomponenten für Verabreichungssysteme von injizierbaren Arzneimitteln. Die Komponenten stehen weltweit in Milliarden von vorgefüllten Spritzen, Glasbehältern und Kartuschen im Einsatz und verbessern das Leben von Patienten. Mit einem weltweiten Netzwerk von hochautomatisierten Produktionswerken ist Dätwyler in der Lage, die global tätigen Pharmaunternehmen in den wichtigen Wirtschaftsregionen mit lokal produzierten Komponenten zu beliefern. Der Markt für Healthcare-Komponenten ist wenig zyklisch und geprägt durch hohe Eintrittsbarrieren sowie langfristige Wachstumstrends wie die alternde Gesellschaft in den Industriestaaten oder die Zunahme des Lebensstandards in den Schwellenländern.
Leistungsangebot
Hochwertige Elastomerkomponenten
für vorgefüllte Spritzen, Pens und VerabreichungssystemeKomponenten und Verschlüsse
für injizierbare Arzneimittel in GlasbehälternElastomerkomponenten
für Blutentnahmesysteme, Infusionssysteme, Einmalspritzen usw.Elastomerkomponenten
für Diagnostika und medizinische Geräte
Angesprochener Kundenkreis
Pharma- und Biotechunternehmen
Hersteller und Lohnabfüller von injizierbaren Arzneimitteln
Hersteller von Diagnostika und Medical Devices
Hersteller von parenteralen Verabreichungssystemen
Geografische Märkte
Europa
Nord- und Südamerika
Asien
Australien
Weitere Informationen
Umsatz und Ertrag
Healthcare Solutions mit temporärem Umsatz- und MargenrückgangDie Business Area Healthcare Solutions war 2023 mit dem fast vollständigen Wegfall des Covid-Geschäfts konfrontiert. Dadurch ergab sich beim ausgewiesenen Umsatz im Vergleich zum sehr starken Vorjahr ein Rückgang auf CHF 469.0 Mio. (Vorjahr CHF 520.3 Mio.). Aufgrund des stark negativen Währungseffekts entspricht dies organisch einer Abnahme um 5.2%. Der Wegfall der margenstarken Covid-Komponenten führte zu einer Unterauslastung unserer jüngst erweiterten Werke und zu einer temporär ungünstigen Entwicklung des Produktmix.
Als Folge gingen der EBIT auf CHF 74.4 Mio. (Vorjahr CHF 106.3 Mio.) und die EBIT-Marge auf 15.9% (Vorjahr 20.4%) zurück. Bei der Optimierung der Kostenstrukturen achtet Dätwyler sorgfältig darauf, die Kapazitäten und Kompetenzen zur Nutzung des zukünftigen Wachstumspotenzials nicht zu beeinträchtigen. Dennoch gelang es dank den umgesetzten Massnahmen, die EBIT-Marge im zweiten Halbjahr trotz negativer Saisonalität auf 16.1% zu verbessern. Zur Beurteilung der Entwicklung des Healthcare-Geschäfts eignet sich ein Vergleich des Berichtsjahrs 2023 mit dem letzten Vorpandemiejahr 2019. Zu gleichen Wechselkursen sowie bereinigt um die Xinhui Akquisition und um den geringen Covid-Umsatz in 2023 ergibt sich ein organisches Umsatzwachstum von 37.6%. Dies entspricht einem starken durchschnittlichen jährlichen Wachstum des regulären Geschäfts von 8.3%.
Wichtige Entwicklungen und Prioritäten
Im Healthcare-Geschäft verfolgt Dätwyler seit einigen Jahren eine Wachstumsstrategie mit dem Ziel, den Umsatzanteil der hochwertigen und hochmargigen Produkte für moderne injizierbare Medikamente zu steigern. Dazu hat Dätwyler systematisch in den Ausbau der globalen Produktionspräsenz, in die Erweiterung des Produktportfolios, in die Stärkung der Marktbearbeitung sowie in den technischen und wissenschaftlichen Kundensupport investiert.
Produktionspräsenz
Bezüglich Produktionspräsenz liegt der aktuelle Fokus auf der Aufwertung des 2022 akquirierten Werks in China. Dies geschieht durch die Modernisierung von Anlagen und die Umsetzung von Dätwyler Standards und Prozessen.
Produktportfolio
Das Produktportfolio hat Dätwyler im Berichtsjahr unter anderem durch die Einführung einer eigenen Filmbeschichtungstechnologie erweitert. Damit ist Dätwyler das erste Unternehmen, das seinen Kunden je nach Anforderungen der injizierbaren Medikamente die optimalen Komponenten mit Film- oder mit Sprühbeschichtung anbieten kann.
Marktbearbeitung
In der Marktbearbeitung hat Dätwyler ihre klassischen Massnahmen und Aktivitäten um digitale Marketingkampagnen erweitert und bietet ihren Kunden verstärkte wissenschaftliche Unterstützung bei der Wahl der Verpackungskomponenten. Dadurch kann die schnell wachsende Zahl von kleinen, aber innovativen Medikamentenentwicklungsunternehmen zielführend und kosteneffizient angesprochen und unterstützt werden.
Ausblick
Kurzfristig wird der anhaltende Lagerabbau durch die Kunden zumindest im ersten Halbjahr das Wachstums- und Margenpotenzial begrenzen. Wenn sich die Nachfragesituation normalisiert, wird Dätwyler dank den vorgezogenen Investitionen und den dadurch verfügbaren Produktionskapazitäten von Skaleneffekten profitieren. Zusätzlich stärkt Dätwyler ihre Wettbewerbsfähigkeit durch den Transfer von Produktlinien aus den europäischen Werken in das kürzlich erweiterte indische Werk.
Mittelfristig verfügt Dätwyler in der Business Area Healthcare Solutions durch die Aufbauarbeit in den vergangenen Jahren über ein starkes Fundament, um das Marktwachstum zu übertreffen und Marktanteile zu gewinnen. Das Umsatzwachstum wird dabei von drei Entwicklungen angetrieben:
Organisches Wachstum
Nach Abschluss des Lagerabbaus wird sich das organische Wachstum mit den bestehenden Produkten und Kunden wieder beschleunigen.Trend in Richtung duale Beschaffung für bestehende und neue Medikamente
Die Pandemie hat der Healthcare-Industrie aufgezeigt, wie hoch die Risiken für einen Unterbruch der Lieferketten sind und wie wichtig die Verfügbarkeit von Verpackungskomponenten für die Auslieferung von lebenswichtigen Medikamenten ist. Um die Abhängigkeit von einzelnen Lieferanten oder Produktionswerken zu verringern und die Geschäftskontinuität zu verbessern, wechseln mehr und mehr Healthcare- und Pharma-Unternehmen zur dualen Beschaffung mit lokaler Produktion für lokale Märkte.Stark wachsende Zahl von injizierbaren Medikamenten
Injektion ist die bevorzugte Verabreichungsform. Dies zeigt sich unter anderem darin, dass inzwischen mehr als die Hälfte der von der FDA zugelassenen Medikamente injizierbar sind. Gemäss Prognosen werden unter anderem Medikamente mit dem Stoffwechselhormon GLP-1 zur Behandlung von Adipositas den adressierbaren Markt zusätzlich vergrössern.
Mit ihrer harmonisierten globalen Produktionspräsenz mit drei identischen modernsten FirstLine-Werken auf drei Kontinenten wurde Dätwyler während der Pandemie von der Healthcare- und Pharmaindustrie als äusserst flexible und verlässliche Partnerin geschätzt.
Die zusätzlichen Kundenkontakte haben zusammen mit der Vielzahl neuer injizierbarer Medikamente zu einem neuen Höchststand an offerierten Projekten für bestehende und neue Medikamente geführt. Da die hochwertigen Produkte für Biotechmedikamente deutlich schneller wachsen, wird sich ihr Umsatzanteil kontinuierlich erhöhen.
Kennzahlen
Healthcare Solutions, 12 Monate endend am 31. Dezember, in Mio. CHF
2023 |
2022 |
Veränderung |
|
---|---|---|---|
Nettoumsatz |
469.0 |
520.3 |
–9.9 % |
Betriebsergebnis (EBIT) |
74.4 |
106.3 |
–30.0 % |
in % des Nettoumsatzes (EBIT-Marge) |
15.9 % |
20.4 % |
n/a |
ROCE1 |
15.9 % |
23.9 % |
n/a |
Durchschnittlich eingesetztes Kapital1 |
466.8 |
443.9 |
+5.2 % |
Investitionen1 |
22.0 |
58.2 |
–62.2 % |
Personeneinheiten am 31. Dezember |
2'594 |
2'870 |
–9.6 % |
Die Dätwyler Gruppe verwendet gewisse finanzielle Kennzahlen, die nach Swiss GAAP FER nicht definiert sind. Die Definitionen dieser alternativen Kennzahlen (APM) sind im Finanzbericht 2023 (Seite F58–F59) erläutert.
2.2 Industrial Solutions
Dätwyler ist ein führender Anbieter von systemkritischen Elastomerkomponenten für die attraktiven globalen Märkte Mobility, Connectivity, General Industry und Food & Beverage. Unter anderem leisten die kundenspezifischen Komponenten weltweit in mehr als jedem zweiten Auto einen wichtigen Beitrag zur Sicherheit von Fahrern und Passagieren. Führende Kernkompetenzen in Lösungsdesign, Material-Know-how und Operational Excellence sowie die weltweite Präsenz mit eigenen Produktionsstandorten bilden die erfolgreiche Basis dazu. Als anerkannter Entwicklungspartner pflegt Dätwyler enge und langjährige Beziehungen mit global tätigen Innovationsführern und verfügt über profunde Kenntnisse der Geschäftsmodelle, Technologien und Entwicklungstrends in den bearbeiteten Märkten.
Innovationsführer
Leistungsangebot
Systemkritische Komponenten
für Fahrzeuge mit allen Antriebskonzepten; Anwendungen umfassen Batterien und Antriebsstrang in Elektrofahrzeugen, Bremssysteme, Innenraum und aktive Assistenz- und Sicherheitssysteme in allen Fahrzeugen sowie Einspritz-/Motoren-Management und Abgasnachbehandlung in VerbrennungsmotorenDichtungen und Komponenten
für elektrische Steckverbindungen für anspruchsvolle Anwendungen in verschiedenen Märkten wie Mobility, Aerospace oder produzierende IndustrieDichtungskomponenten
für Upstream-Systeme in der Öl- und Gasindustrie, Luft-/Raumfahrtindustrie und Schwermaschinenbau, Power Tools, Prozess- und WasseraufbereitungsindustrieDichtungslösungen
für portionierte Nahrungsmittel und Getränke
Angesprochener Kundenkreis
Systemzulieferer für die Fahrzeugindustrie
Hersteller von elektrischen Steckverbindungen
Öl- und Gas-Serviceunternehmen
Luft-/Raumfahrtindustrie und Schwermaschinenbau
Hersteller von Power Tools
Prozess- und Wasseraufbereitungsindustrie
Hersteller von portionierten Nahrungsmitteln
Geografische Märkte
Europa
Nord- und Südamerika
Asien
Weitere Informationen
Umsatz und Ertrag
Industrial Solutions mit operativen FortschrittenDie Business Area Industrial Solutions hat den Umsatz 2023 im Vergleich zum Vorjahr um 8.2% auf CHF 688.2 Mio. gesteigert (Vorjahr CHF 636.1 Mio.). Erstmals wurde die im Mai 2022 akquirierte QSR während zwölf Monaten berücksichtigt. Bereinigt um diesen Akquisitionseffekt und erhebliche negative Währungseinflüsse belief sich das organische Wachstum auf 3.6%.
Der absolute EBIT stieg auf CHF 46.0 Mio. (Vorjahr CHF 42.9 Mio.). Dies entspricht einer gehaltenen EBIT-Marge von 6.7%. Im Gesamtjahr wurden die operativen Verbesserungen und die positiven Effekte aus den umgesetzten Restrukturierungsmassnahmen durch Verschiebungen im Produktmix und durch die einmalig höheren Energiekosten, insbesondere im Schweizer Werk, überkompensiert. Im zweiten Halbjahr führten die positiven Effekte aber trotz negativer Saisonalität zu einer Verbesserung der EBIT-Marge auf 7.5%, was deutlich über dem Wert der ersten sechs Monate (5.9%) liegt.
Das Umsatzwachstum der Business Area Industrial Solutions wurde durch die beiden Business Units Mobility und Food & Beverage getragen. Trotz verhaltener Wirtschaftsentwicklung in China vermochte Mobility mehr oder weniger mit dem Marktdurchschnitt zu wachsen. Food & Beverage hat das Marktwachstum dank der engen Zusammenarbeit mit erfolgreichen Innovationsführern deutlich übertroffen. Im Gegensatz dazu waren die beiden Business Units Connectors und General Industry vom Lagerabbau bei Kunden betroffen. Während Connectors den Umsatz währungsbereinigt auf dem Vorjahresniveau halten konnte, musste General Industry aufgrund temporärer Marktschwächen einzelner Grosskunden im Vergleich zum starken Vorjahr einen deutlichen Rückgang hinnehmen.
Wichtige Entwicklungen und Prioritäten
Connectors
Das Jahr 2023 stand unter anderem im Zeichen der Integration von QSR, welche Dätwyler im Mai 2022 übernommen hatte und als eigenständige Business Unit Connectors führt. Durch die Unterstützung von Dätwyler Spezialisten konnten die Produktionsprozesse im mexikanischen QSR Werk stabilisiert und verbessert werden. Dadurch hat sich auch die Marge der neuen Business Unit Connectors kontinuierlich und nachhaltig erhöht. Die Cross-Selling-Projekte zwischen der Business Unit Connectors und den Business Units Mobility und General Industry entwickeln sich erfreulich und werden bereits ab 2024 zusätzlichen Umsatz generieren.
Mobility
In der Business Unit Mobility arbeitet Dätwyler erfolgreich an der Transformation zur E-Mobilität. Durch die Stärkung der Präsenz mit lokalen Entwicklungsingenieuren in den wichtigsten Märkten konnte das Unternehmen führende Elektrofahrzeug- und Batterienhersteller als neue Kunden gewinnen. Die Projektpipeline entwickelt sich erfreulich und der Anteil von Projekten für die Elektrifizierung von Fahrzeugen lag im Berichtsjahr erstmals deutlich über einem Drittel aller gewonnenen Kundenprojekte, bei gleichzeitig doppelstelligen EBIT-Margen. Zur kosteneffizienten Produktion des zukünftigen Mobility Produktportfolios arbeitet Dätwyler an der Optimierung und Konsolidierung der Werke. Auch das Innovationsprojekt der elektroaktiven Polymere in Stapelbauweise hat im Berichtsjahr wichtige technische Fortschritte und viel Aufmerksamkeit bei potenziellen Kunden erzielt.
General Industry
Die Business Unit General Industry hat im Berichtsjahr trotz der temporären Marktschwäche vielversprechende neue Projekte mit bestehenden und neuen Kunden akquiriert. Durch die Digitalisierung des Marketings sowie der Verkaufs- und Geschäftsprozesse erweitert die Business Unit den Marktzugang und beschleunigt die Gewinnung von profitablen Neuaufträgen. Parallel dazu wird das Produkt- und Leistungsangebot ausgebaut.
Food & Beverage
Die Business Unit Food & Beverage hat ihre Produktionsanlagen und -prozesse durch interne Engineering-Leistungen weiter optimiert und wird damit ihre Marge stärken. Mit der neuen Richtlinie der Europäischen Union über Verpackungen und Verpackungsabfälle müssen Verpackungsmaterialien in Zukunft rezyklierbar sein. Aluminium, das von Dätwyler für die Herstellung der Kaffeekapseln verwendet wird, erfüllt diese Anforderung. Zur Förderung der Kreislaufwirtschaft verarbeitet Dätwyler bereits seit einiger Zeit vorwiegend rezykliertes Aluminium.
Ausblick
Trotz anspruchsvollem Umfeld und bescheidenen Prognosen für die weltweiten Mobility und General Industry Märkte ist Dätwyler für 2024 verhalten zuversichtlich. Die tieferen Energiekosten, die Optimierung der Kostenstrukturen und die kontinuierliche Erholung der Business Unit Connectors sollten in der Business Area Industrial Solutions im Verlauf von 2024 zu einer kontinuierlichen Verbesserung der EBIT-Marge beitragen.
Mittelfristig ist das Potenzial für profitables Wachstum intakt. Dank unveränderten Megatrends in den bearbeiteten Märkten verfügt Dätwyler in allen vier Business Units über vielversprechende Projektpipelines. Zudem intensiviert die Business Unit Connectors die Marktbearbeitung in Europa.
Und für die Business Unit Food & Beverage bieten sich durch die neue Verpackungsverordnung der Europäischen Union zusätzliche Wachstumschancen. Durch die Vorgabe der Rezyklierbarkeit der Kaffeekapseln wird eine Umschichtung von Plastik zu Aluminium erwartet.
Kennzahlen
Industrial Solutions, 12 Monate endend am 31. Dezember, in Mio. CHF
2023 |
2022 |
Veränderung |
|
---|---|---|---|
Nettoumsatz |
688.2 |
636.1 |
+8.2 % |
Betriebsergebnis (EBIT) |
46.0 |
42.9 |
+7.2 % |
in % des Nettoumsatzes (EBIT-Marge) |
6.7 % |
6.7 % |
n/a |
ROCE1 |
10.9 % |
10.7 % |
n/a |
Durchschnittlich eingesetztes Kapital1 |
422.7 |
399.2 |
+5.9 % |
Investitionen1 |
30.8 |
43.2 |
–28.7 % |
Personeneinheiten am 31. Dezember |
5'322 |
5'585 |
–4.7 % |
Die Dätwyler Gruppe verwendet gewisse finanzielle Kennzahlen, die nach Swiss GAAP FER nicht definiert sind. Die Definitionen dieser alternativen Kennzahlen (APM) sind im Finanzbericht 2023 (Seite F58–F59) erläutert.
Fortgeführter Geschäftsbereich